21世纪经济报道联合上海证券启动2023基金投顾优秀案例征集

21世纪经济报道记者李域 深圳报道

作为公募基金走向客户的“最后一公里”，基金投顾业务试点启动至今已逾四年。

2019年10月，中国证监会下发《关于做好公开募集证券投资基金投资顾问业务试点工作的通知》，易方达基金、南方基金、华夏财富、嘉实财富和中欧财富等5家基金投顾试点机构获批，这意味着我国公募基金投顾业务正式起航。

传统的财富管理机构，本质上是产品代销模式，基于销售费用的盈利模式为主。过于依赖销售费用的收入，这也是“基金赚钱，基民不赚钱”等行业问题的主要原因之一。

基金投顾则是站在买方视角，用专业的投资管理和全周期服务，为客户提供从基金产品筛选、组合配置及投后账户持续优化管理等一系列基金投资的解决方案，力争提升投资者的获得感，助力破解“基金赚钱，基民不赚钱”的行业难题。

经过四年的发展，基金投顾实现了从0到1的重要突破，“三分投、七分顾”亦成为行业共识。证监会数据显示，截至2023年3月底，服务资产规模1464亿元，客户总数524万户，10万元以下个人投资者占比94%。

与此同时，买方投顾队伍不断壮大，从初期的首批5家机构获试点资格，到如今的60家机构纳入试点。截至今年6月底，60家试点机构中已有56家机构展业，包括24家基金及基金子公司、29家券商和3家第三方销售机构。

投顾服务实践结果显示，投资者“追涨杀跌”、“频繁交易”、“赎旧买新”等非理性投资行为明显改善。各家投顾机构在业务模式、产品策略及顾问服务等方面不断探索创新，基金投顾正成为提升投资者获得感的有效途径之一。

对于投顾业务的发展，证监会曾表示，“基金投资顾问业务运行平稳，业务适配性和发展前景获得了市场各方的总体认可与支持，试点达到了预期目的，已基本具备转常规条件。”

今年6月，证监会出台《公开募集证券投资基金投资顾问业务管理规定》，这意味着探索期行将结束，基金投顾业务市场空间打开，“从1到N”的买方时代已来，更多类型机构有望进入赛道，各基金投顾机构对自身投顾品牌建设进入加速期。

11月7日，21世纪经济报道联合上海证券基金评价研究中心发起的“基金投顾优秀案例”征集活动正式启动，旨在展现基金投顾实践中的创新案例，为投资者提供更多的参考，案例征集时间截止到12月31日。

上海证券是首批具备基金业协会会员资格的基金评价机构，旗下上海证券基金评价研究中心，主要从事基金评级、基金单一指标排名及中国证券监督管理委员会认定的其他评价活动，为银行、保险、基金公司等超过50家机构提供基金研究服务。

在征集标的准入方面，将考察四个维度，分别是试点机构基金投顾业务架构搭建，投顾服务团队组建，投资行为改善和客户服务体系搭建。

活动期间，采取边征集案例边报道的形式，21世纪经济报道记者调研采访团将深入走访试点机构，发掘出更多创新实践案例，并在南方财经全媒体集团全渠道系统展示。

期待行业领航者们的参与，让我们一起为基金投顾行业的高质量发展助力！