知行科技通过港交所聆讯 三年一期经调整亏损共1亿元

北京9月14日讯9月11日，知行汽车科技股份有限公司披露通过港交所聆讯后的资料集，拟于主板挂牌上市，联席保荐人为花旗环球金融亚洲有限公司、华泰金融控股有限公司及建银国际金融有限公司。

招股书显示，知行科技是中国的一家自动驾驶解决方案提供商，专注于自动驾驶域控制器。

截至最后实际可行日期，公司的创始人、董事长、执行董事兼首席执行官宋阳直接或间接有权行使公司约39.9%已发行股本所附带的表决权。发行完成后，宋阳、蓝驰平台、紫驰平台、苏州红驰及苏州绿驰将共同构成公司的控股股东集团。

知行科技拟将募集资金分别用于下列用途：用作加强公司自动驾驶解决方案及产品的研发；用作有关公司研发总部、制造工厂及新生产线的资本开支；用作扩大公司的销售及服务网络；及用作营运资金及一般公司用途。

于往绩记录期，公司的收入大部分来自向OEM销售公司的自动驾驶解决方案及产品。公司借助公司在产品设计及开发、算法及功能开发、系统集成及制造等方面的核心垂直整合能力，为OEM开发自动驾驶解决方案及产品。公司的自动驾驶解决方案及产品可以安装在新能源汽车及燃油车上，并能够实现全面自动驾驶功能。

2020年、2021年、2022年及截至2023年3月31日止三个月，知行科技收入分别为47.7百万元、178.3百万元、1,325.9百万元、360.3百万元；年内亏损分别为53.8百万元、464.2百万元、324.4百万元、40.6百万元。

于2020年、2021年、2022年以及截至2023年3月31日止三个月，公司录得经调整亏损分别为35.7百万元、34.1百万元、16.9百万元、14.0百万元。

经计算，三年一期，知行科技亏损累计8.83亿元、经调整亏损累计1.01亿元。

知行科技表示，公司于往绩记录期的亏损主要是由于：公司于新兴市场经营，为进一步加强公司在新兴自动驾驶市场的地位及竞争力，公司一直专注于研发、产品开发及扩大客户群，而不是寻求短期回报或盈利能力；公司的规模经济尚未完全实现，尽管自动驾驶域控制器解决方案的毛利率由2021年的5.3%上升至2022年的7.4%，表明公司逐步实现了更强大的规模经济，且对供应商的议价能力日益增强，但尚未完全实现的规模经济导致公司于往绩记录期出现亏损；及公司持续投资于新产品及自动驾驶技术的研发。

于2020年、2021年、2022年及截至2023年3月31日止三个月，公司经营活动所得现金净额分别为-23.8百万元、-62.9百万元、-65.6百万元、106.3百万元。

招股书显示，公司的客户主要包括在其车辆上安装公司的自动驾驶解决方案及产品的OEM。截至2020年、2021年及2022年12月31日止年度以及截至2023年3月31日止三个月，公司自各期间前五大客户所得收入合计分别占公司总收入的84.2%、92.1%、99.4%及99.8%，而自最大客户所得收入则分别占公司于有关期间总收入的63.0%、53.0%、96.4%及97.5%。

公司的供应商主要包括原材料及零部件供应商，包括车规级芯片、机械部件、光学部件及电气部件的供应商。截至2020年、2021年及2022年12月31日止年度以及截至2023年3月31日止三个月，公司向各期间前五大供应商的采购总额分别占公司总采购额的53.4%、78.9%、96.0%及97.1%，而公司向最大供应商的采购额分别占公司于有关期间总采购额的23.2%、54.6%、69.2%及93.0%。